跨界融合：互聯(lián)網(wǎng)金融模式紛出

    互聯(lián)網(wǎng)金融為什么這么熱？原因就在于互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)與金融行業(yè)的跨界融合，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)屬于高速增長的新興產(chǎn)業(yè)，金融服務(wù)行業(yè)在中國持續(xù)呈現(xiàn)高速增長的勢頭，兩個(gè)高速增長行業(yè)的結(jié)合，誕生了互聯(lián)網(wǎng)金融這樣一個(gè)新興的行業(yè)，并且各種模式層出不窮。在中國資本[0.00%]市場學(xué)院舉辦的“互聯(lián)網(wǎng)金融與資本市場”***研討會上，與會專家就互聯(lián)網(wǎng)金融中諸如P2P、第三方支付、***、供應(yīng)鏈金融等模式進(jìn)行了交流探討。

    翼龍貸網(wǎng)董事長王思聰談及P2P行業(yè)發(fā)展時(shí)表示，從整個(gè)P2P的發(fā)展來看，其起源于英國，興起于美國，發(fā)展于中國，P2P屬于完全的直接融資模式，符合互聯(lián)網(wǎng)的精神：分享、開放、個(gè)人化，這是互聯(lián)網(wǎng)未來的發(fā)展趨勢。

    向上360 CEO陸雨泉在闡釋P2P意義時(shí)也表示P2P是圍繞互聯(lián)網(wǎng)的公平、共享、自由和平等的精神產(chǎn)生，他認(rèn)為P2P分為兩種不同的含義，一種是廣義的P2P，其中基于互聯(lián)網(wǎng)精神存在多種形式，像點(diǎn)對點(diǎn)的軟件，以及點(diǎn)對點(diǎn)的交易，另外一種是相對狹義的P2P，比如P2P的借貸，這是P2P廣義范圍內(nèi)其中相對狹義的表現(xiàn)形式。

    據(jù)王思聰介紹，我國***早的P2P模式是在青島，借款人和放款人可以直接見面，利率中介方作為指導(dǎo)。隨著P2P的發(fā)展，目前P2P在中國已經(jīng)有一兩千家，同時(shí)存在分化的現(xiàn)象，P2P網(wǎng)貸模式分化為以下幾種：純平臺模式、***模式、擔(dān)保模式、O2O模式、混業(yè)經(jīng)營模式、“靈活”模式。

    以翼龍貸P2P的模式為例，王思聰表示P2P首先要做到信息完全在互聯(lián)網(wǎng)上交互，接著是資金。由于P2P今年損貸率不容樂觀，在風(fēng)險(xiǎn)控制方面，王思聰表示翼龍貸P2P在運(yùn)營時(shí)，一是要借款人有居住地，二是家庭作為借款人，三是家庭中只要有一個(gè)人證明借款者能還齊借款即可，并不需要他們作為擔(dān)保人。王思聰表示，線下的P2P還是比較純粹的，其他的相比之下不會那么純粹，存在金融法規(guī)方面的問題。

    在支付模式方面，深圳市財(cái)付通有限公司副總經(jīng)理胡啟林以騰訊財(cái)付通為例進(jìn)行了相關(guān)闡述。在談及財(cái)付通優(yōu)勢時(shí)，胡啟林表示：一是用戶資源方面，有2億的財(cái)付通用戶；二是平臺優(yōu)勢，通過搭建平臺與擴(kuò)展平臺，騰訊不斷增加新的服務(wù)、內(nèi)容和用戶；三是互聯(lián)網(wǎng)與IT開發(fā)優(yōu)勢。胡啟林稱，騰訊財(cái)付通想做一個(gè)平臺，這個(gè)平臺上是開放式的，有銀行、券商、金融機(jī)構(gòu)、基金等不同的金融業(yè)務(wù)。

    在談及另一互聯(lián)網(wǎng)金融模式***時(shí)，天使匯董事、副總裁陳斌表示，傳統(tǒng)意義上的***是集中力量辦一件事，比如公益金等。而互聯(lián)網(wǎng)和SNS出現(xiàn)并來做***，里面則存在預(yù)購等新的內(nèi)容。

    據(jù)陳斌介紹，***包括、工具型***等分化。如今國內(nèi)了解比較多的是產(chǎn)品預(yù)售，但模式相對而言則更為大眾認(rèn)可，股權(quán)的***和產(chǎn)品的***有非常大的不同，股權(quán)是一種創(chuàng)新，比產(chǎn)品眾多的門檻還高一點(diǎn)。典型的例子是美微通過淘寶開了一個(gè)網(wǎng)店賣會員卡。工具型***則是發(fā)起者不具備實(shí)現(xiàn)的能力，就把這個(gè)創(chuàng)意放在網(wǎng)上，一方面可以搭系統(tǒng)，一方面為這個(gè)項(xiàng)目聚集資源，這個(gè)在國內(nèi)目前比較少見，從運(yùn)作來講風(fēng)險(xiǎn)大，失敗率太高。

    陳斌同時(shí)介紹了***的三個(gè)重要作用：展示、驗(yàn)證和募資。展示的特點(diǎn)較為明顯，有一些***機(jī)構(gòu)通過宣傳而獲得特色化的回報(bào)；驗(yàn)證則是十分重要的作用，***平臺用真金白銀***，更能檢測市場可能性的大小，從而規(guī)避一些創(chuàng)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)；募資在初級階段很重要，同時(shí)募資也是最終結(jié)果，這對我國的天使投資人較為有利，既方便又能減少風(fēng)險(xiǎn)。陳斌同時(shí)認(rèn)為，***將改變中國早期融資市場，目前***還很弱小，其發(fā)展模式會面臨更多的挑戰(zhàn)，另一方面***平臺具有社會價(jià)值，對我國未來的發(fā)展有深遠(yuǎn)的意義。